Financijska matematika: razlika između inačica

Prvo utjecajno djelo financijske matematike je teorija optimizacije [[portfelj|portfelja]]a [[Harry Markowitz|Harryja Markowitza]]. Njegova teorija koristi μ-σ² (sredina-varijanca) procjene portfelja da sudi optimalnosti strategije ulaganja. Njegova teorija je izazvala u investorima (na burzama) odmak od pokušavanja identifikacije najbolje pojedinačne dionice za ulaganje, a umjesto toga prevladala je paradigma identificiranja najboljeg portfelja, uzimajući u obzir interakcije između ulaganja (to jest, korelaciju).